São Paulo, 14 de agosto de 2025 – A Yduqs Participações informou que celebrou contrato de comprae venda, por meio da subsidiária Yduqs Educacional, para a aquisição de 100% das quotasrepresentativas do capital social do Centro Universitário Fametro (Unifametro). O valor acordado datransação foi de R$ 62 milhões, sendo R$ 31 milhões à vista e R$ 31 milhões pagos em cincoanos, com reajuste pelo CDI. Diante das sinergias previstas com a aquisição, a Companhia esperauma relação de 2,6x EV/EBITDA já em 2027.
Criada em 2002, a Unifametro conta com anos de tradição no estado do Ceará. Com dois campi, um emFortaleza e outro em Maracanaú, além de um polo EAD na cidade de Caucaia, a base da Unifametroultrapassa os 8 mil alunos, com a graduação Presencial representando 78% desta base. Ainstituição apresenta um portfólio diverso, com 23 cursos oferecidos na modalidade Presencial,com maior destaque nos cursos de saúde (Odontologia, Medicina Veterinária e Enfermagem), 13 noEAD, além de cursos de pós-graduação.
“A aquisição representa o fortalecimento da marca Wyden especialmente em Fortaleza, onde 94% dabase Presencial da Unifametro está concentrada. A incorporação da marca ao portfólio Wydenfortalece nosso posicionamento em um mercado estratégico para a Yduqs e permite a captura desinergias a partir de ganhos operacionais e eficiência de custos”, destacou a companhia.
A aquisição também inclui uma cláusula de Earn-Out, relacionada às vagas adicionais de medicinaa serem potencialmente adquiridas via Mais Médicos III (em Maracanaú CE) e via processo judicial(em Fortaleza -CE), no montante de R$ 1,2 milhão por vaga. A companhia ressaltou ainda que as vagasadicionais estão localizadas em região de alta demanda, com sinergia com o negócio Presencial, oque permite o alcance de margens mais elevadas, e que o investimento necessário para as vagas emFortaleza já foi realizado.
O Earn-Out seguirá a mesma forma de pagamento do preço de aquisição, sendo 50% à vista (nomomento da aprovação) e 50% pagos em cinco anos com reajuste do CDI. Destaca-se que se as vagasnão forem autorizadas em até dois anos do fechamento, o valor do Earn-Out relacionado ao processojudicial de Fortaleza será reduzido em 15% ao ano, até o vencimento do Earn-out (com prazo de seisanos). O mesmo racional se aplica ao Mais Médicos III, sendo que o desconto no preço será de 20%ao ano caso não tenha sido autorizado em até dois anos do fechamento da transação.
Por fim, o comunicado esclarece que a conclusão da transação está sujeita a condiçõesprecedentes acordadas entre as Partes, dentre elas, a aprovação pelo Conselho Administrativo deDefesa Econômica (Cade).
Emerson Lopes – emerson.lopes@cma.com.br (Safras News)Copyright 2025 – Grupo CMA
